5.28 Bitcoin 250K, Flipenning
Sekarang sudah memasuka masa bull run tapi masih ada saja yang short bitcoin. Masa iya Bitcoin bakal turunke 30K lagi ? Mari kita bahas potensi Bitcoin yang tidak ada di teknik tarik garis yang mungkin udah ngga terlalu relate untuk Bitcoin sekarang, karena ada beberapa indikator yang juga bisa kita pakai untuk analisa Bitcoin.
Teknikal itu untuk analisa psikologi market dan mungkin bisa dipakai dalam Jangka pendek. Tapi jangan lupa kalau blockchain itu transparan dan kita punya banyak tool tambahan selain teknikal.
Bitcoin Golden Cross
Pertama tama kita akan lihat dari tekninal yaitu pertama kali nya market melihat Golden Cross di market Bitcoin di candle weekly. Untuk pertama kali nya ada golden cross di weekly timeframe! Artinya super mega bullish cycle ada didepan mata.
Golden Cross adalah pertemuan antara 50 week SMA yang bersilangan dengan 200 week SMA. Sepanjang histori Bitcoin, ini adalah yang pertama kalinya golden cross di weekly timeframe pada Bitcoin, tepatnya di Januari 2024. Dan sejak itu marketcap Bitcoin menyentuh 1 triliun. Tepat diatas Berkshire Hathaway.
2.Gold ETF Drained
Sejak Bitcon Spot ETF disetujui, Gold Spot ETF tidak laku dan ada outlflow yang sangat besar, migrasi ke Bitcoin. Tepatnya sejak 10 Januari 2024, ada outflow yang sangat besar dari gold spot ETF. Sementara sebaliknya ada inflow yang cukup besar ke Bitcoin Spot ETF, yang sudah mengantongi AUM sebesar $37 Milyar di hari ke 37. Bitcoin Spot ETF juga adalah ETF yang paling sukses yang pernah dilaunch di Amerika. Mungkin kita terlalu fokus dengan Grayscale dan FTX, sampai lupa kalau ETF emas ternyata juga drained dan masuk ke Bitcoin Spot ETF.
Investor lebih milih Gold 2.0 daripada legacy gold. Sebabnya karena jumlahnya yang pasti, transparan, verifiable, dan portable. Sementara di emas jumlahnya tidak ada yang tahu pasti, nggak punya teknologi, nggak bisa di verify dan yang pasti nggak portable. Istilahnya investor flight for quality, buang aset lain ke aset baru yang dianggap lebih berkualitas. Bitcoin ETF sekarang jadi ETF dengan inflow terbesar keempat didunia.
Data menunjukan ETF Emas ditinggalkan investor sejak Bitcoin spot ETF disetujui.
3. Inflow > $500,000 sehari. 10x lipat dari yang diproduksi Miner
Apabila dikurangi dengan AUM GBTC yang dulunya trust sebelum convert ke ETF, total AUM yang berhasil dikumpulkan oleh penerbit Bitcoin spot ETF mencapai $14M atau $500.000.000 per hari. Artinya demand untuk Bitcoin besar banget dan berdasarkan data cryptoquant rata-rata 75%nya adalah investor baru
Baru 37 Hari sudah ada inflow $14 Miliar, lalu bagaimana dalam 1 tahun atau mungkin 10 Tahun kedepan ? dan untuk sementara ini dengan inflow saja, kecuali dari GBTC. Hal ini dapat di artikan bahwa investor tidak ingin menjual. Bahkan menurut data Blackrock memiliki 418 ETF. Bloomberg melaporkan kalau Bitcoin Spot ETF nya Blackrock itu udah merepresentasikan total netflow dari 417 ETF yang lain.
4. Bitcoin Pump 40X lipat VS Gold ?!
ETF Emas memerlukan waktu 7030 untuk mencapai AUM sebesar $106 Miliar, berbeda dengan BTC ETF hanya memerlukan waktu 37 Hari untuk mencapai $37 Miliar dan $14 Miliar apabila dikurangi GBTC. Artinya Bitcoin Spot ETF menghasilkan inflow 40X lipat lebih cepat dari emas
Kalau Generasi Boomer jadi kaya karena emas, generasi ini akan jadi kaya 40X lipat lebih cepat dari pada boomers. Bitcoin itu dapat diibaratkan seperti minyak mentah, yang dimana belum banyak yang paham apa itu Bitcoin, hanya menyebutkannya sebagai scam, ponzi atau bubble. Sama seperti orang zaman dulu yang tidak paham apa itu minyak mentah yang berwarna hitam lengket dan di anggap tidak berguna.
Malah minyak mentah itu kita serahkan pada penjajah untuk di extract dan itu adalah harga yang harus dibayar karna ketidak tahuan kita dan pemikiran yang terlalu sempit. Mempelajari bitcoin tidaklah singkat perlu pemahaman yang cukup mendalam dan tidak banyak orang yang dapat mengajari kita namun kami hadir memberika solusi bagi orang orang yang ingin memahami bitcoin lebih dalam lagi yaitu belajarbitcoin.id
5. Wealth Transfer
Di tahun 2024, para boomers akan berusia 65 tahun dan memasuki masa pensiun. Amerika sendiri total 4,1 juta orang Amerika akan memasuki masa pensun di 2024 dan publik di Amerika menyebutnya sebagai silver tsunami. Dalam jangka waktu beberapa tahun lagi mungkin akan terjadi wealth transfer, dimana ada perpindahan kekayaan dari boomers ke generasi yang berikutnya. Yaitu Gen X, Millenial dan mungkin sedikit Gen Z.
Para boomers & Silent Generation menguasai kekayaan senilai 96,4 triliun di Amerika. dan kekayaan ini akan diwariskan pada generasi Gen X dan Milenial dan aset favorit gen X dan millenial bukan real estate, bukan bond, bukan saham.. tapi cypto dan bitcoin
Bitcoin sekarang punya marketcap $1 triliun. Seandainya 5% nya aja diinvestasikan ke Bitcoin via Bitcoin Spot ETF atau beli Bitcoin di spot market maka ada inflow sebesar $4,82Triliun.
Ditambah boomers biasanya punya anak lebih sedikit dibandingkan orang tua mereka, artinya Gen X dan milenial akan mendapatkan lebih banyak warisan.
6. Bitcoin Layer-2 dan Bitcoin DeFi Summer
Total BitVM mengeluarkan statistik, yang menunjukan ada lebih dari 30 layer-2 Bitcoin di market. Lalu 2024 - 2025 ini akan boom bitcoin DeFi Summer yang membuat jumlah Bitcoin yang dilock akan jadi lebih banyak.
Sudah supply liquidity di market makin sedikit, plus ada yang di lock entah di layer 2 atau defi protokol, akan buat Bitcoin jadi makin langka. Contoh marketcap Wrapped Bitcoin dan BTCB aja udah hampir double
Bahkan microstrategy juga akan ikut meramaikan dengan pivot jadi bitcoin development company.
7. Asian Bitcoin Spot ETF
Setelah Amerika meluncurkan Bitcoin Spot ETF, dan terbukti sangat sukses.. beberapa negara di Asia kembali mempertimbangkan keputusan untuk Bitcoin Spot ETF.
Bahkan perintah ini langsung dari istana kepresidenan korea selatan yang meminta regulator untuk mempertimbangkan ulang mengenai Bitcoin Spot ETF.
Negara-negara ini takut apabila Bitcoin Spot ETF di Amerika akan ada capital yang keluar dari negaranya dan membeli Bitcoin ETF di negara lain. Selain Korea Selatan ada Hongkong, Singapore dan Thailand. Meski Thailand masih menolak pengajuan Bitcoin Spot ETF di bulan Januari kemarin.
8. Bitcoin Sebagai Treasuries Perusahaan
Microstrategy telah sukses menaikan harga sahamnya karena Hold Bitcoin. Bahkan performa nya lebih baik dari Bitcoin Spot ETF. Banyak institusi yang dulunya ingin dapat exposure ke Bitcoin akan membeli Microstrategy. Michael Saylor fix resmi makin kaya dari saham Microstrategy dengan strategi Bitcoin nya. Strategi ini tidak mungkin nggak diikuti oleh company lain.
Berikut ini data perusahaan yang menggunakan Bitcoin sebagai Treasuries mereka
9. Bitcoin Halving Radar
Bitcoin Halving Radar merupakan salah satu kompas yang kita gunakan di belajarbitcoin.id dari kompas ini dapat dilihat beberapa data titik hijau adalah tanggal halving, titik orange adalah ketika Bitcoin ATH, titik gray adalah ketika harga bitcoin All Time Low di cyclenya
Berdasarkan radar ini Bitcoin masih jauh dari All Time High-nya dan kita baru panen ketika di 225 Derajat dan 270 Derajat. Nah satu hal lagi yang perlu di notice dari chart ini adalah tidak adanya garis crossing. Artinya kita dapat cheatsheet ini, Harga Bitcoin tidak akan pernah dibawah Harga 4 Tahun lalu.
Nah nanti kalau udah diantara 225 derajat sampai 270 derajat kita buka lagi radar kita ini.
10. Stock To Flow
Stock to flow adalah tool untuk memperkirakan harga bitcoin berdasarkan harga wajar dari jumlah bitcoin yang tersedia di market dan bitcoin yang dimining setiap tahun. Jumlah maksimal bitcoin hanya 21 juta coin, dan ada halving yang terjadi setiap 210,000 block sekali atau 4 tahun sekali. Dimana jumlah Bitcoin baru yang beredar di market berkurang 50% setiap 4 tahun sekali. Maka dari itu jumlah bitcoin yang dimining akan berkurang seiring berjalannya waktu dan stock to flow ratio nya meningkat.
Kalau dibandingkan dengan aset lain sepeeri emas dan silver stock to flow ratio Bitcoin masih dibawah emas, . Tapi di bulan april 2024, stock to flow ratio bitcoin akan mencapai diatas 100 dan akan membalap stock to flow ratio emas.
Rata-rata stock to flow emas dalam 10 tahun terakhir ada di angka 62-65. sementara stock to flow bitcoin, akan mencapai 111 di 2024 ini setelah halving, dan 222 di 2028. Artinya Bitcoin makin langka bila dibandingkan emas.
Berdasarkan Stock to Flow model yang dibuat Plan B, harga Bitcoin mencapai $250,000 pada 25 Oktober 2025 dan kalau temen2 amati, di masa bull run, seringnya harga malah diatas garis stock to flow nya. Ini kalau berdasarkan Plan B ya guys
11. Liquidity Crunch
Berdasarkan data cryptoquant jumlah bitcoin yang ada di exchange reserve terus menurun. Artinya ada demand yang luar biasa & exchange mulai kehabisan barang. Ini adalah data Exchange Supply Ratio yang terus turun.
Akan ada liquidity crunch dan membuat harga Bitcoin naik karena dipasar langka.
12. Flipenning
Flipenning adalah event dimana bitcoin akan mengalahkan marketcap emas. Pastinya nggak di cycle ini. Harga bitcoin saat menyamai harga emas, akan mencapai $692,876
Saat ini progressnya baru mencapai 7% artinya kita masih sangat early. Saya yakin suatu hari nanti flippening akan terjadi. Mungkin tidak di cycle ini. Tapi bisa saja di super mega cycle 2028 atau 2032. Tahun 2024 - 2032 bukanlah tahun yang panjang. Kalau cicil KPR, KPR kalian belum lunas. 8 Tahun bukan waktu yang lama untuk lipat gandakan kekayaan kita.
Kembali lagi ke Stock to Flow, berdasarkan Stock to Flow model, malah 2025 diprediksi harga Bitcoin ada di angka 700.000. Cuma untuk kita saat ini, conviction kita, 2025 tidak sampai di 700,000.
More In This Chapter
